Все, что вам нужно знать об инвестировании в компании, проводящие IPO.
Термин IPO хорошо известен многим людям, даже тем, кто не имеет отношения к финансовым рынкам, благодаря его фантастическим показателям прибыльности. Средства массовой информации, онлайн-сообщества и пользователи социальных сетей любят обсуждать двузначные и даже трехзначные цифры прибыли.
Рассмотрим эти примеры:
- Платформа краткосрочной аренды недвижимости Airbnb: +142,63% в первый день.
- Крупнейший производитель заменителей мяса Beyond Meat: +163% в первый день торгов.
- Разработчик облачных решений Snowflake: +165,83% в первый день. Кстати, сам Уоррен Баффет инвестировал в эту компанию.
И это лишь несколько историй успеха. На самом деле существует множество впечатляющих примеров успешных IPO. Статистика показывает, что инвесторы, которые участвовали во всех без исключения IPO с 1980 по 2019 год (и не продавали приобретенные акции в течение 3 лет), имели среднегодовую накопленную доходность более 40%.
Ранее венчурные инвестиции, включая участие в IPO, были доступны только узкому кругу квалифицированных инвесторов и профессиональных участников рынка. В этой статье мы объясним, как вы можете участвовать в IPO перспективных компаний и стремиться к высокой прибыльности.
Прежде чем вы заработаете на своем первом участии в IPO, давайте подробнее рассмотрим, что такое IPO и почему компании его проводят.
IPO (Первичное публичное размещение акций) — это первоначальный выпуск акций компании на фондовой бирже. Компания, которая хочет, чтобы часть ее акций торговалась на фондовой бирже, проходит процесс IPO. Это делает акции компании доступными для широкого круга инвесторов.
Эта процедура выгодна для всех участников:
- Компании привлекают значительный капитал через IPO, который они могут использовать для собственного развития. Самые успешные IPO принесли компаниям десятки миллиардов долларов. Например, в 2008 году Visa привлекла 19,1 миллиарда долларов в результате IPO, а в 2010 году General Motors привлекла 20,1 миллиарда долларов. Однако Visa и GM не являются крупнейшими IPO в истории.
- Инвесторы получают новый инструмент – новую компанию, акциями которой можно торговать. Кроме того, участие в IPO — очень прибыльный инструмент, который всего за один день может принести доход, во много раз превышающий рыночную ставку. Например, инвесторы, участвовавшие в IPO Alibaba, получили 40% прибыли в первый день торгов. Акции выросли с 66 до 98 долларов за один день.
- Чтобы помочь вам лучше понять, как работают публичные предложения и как вы можете использовать их для получения прибыли, давайте рассмотрим этапы выхода на биржу через IPO:
Предварительный. Компания решает стать публичной и разрабатывает стратегию относительно того, сколько акций она хочет продать и по какой цене.
Подготовительный. На этом этапе компания нанимает андеррайтинговую организацию. Как правило, это крупные банки, которые берут на себя всю рутину и бюрократию, связанные с проведением IPO. Это также происходит, когда проводится рекламная кампания, включая встречи с потенциальными инвесторами.
Составление и размещение книг. Андеррайтеры собирают заявки на предстоящее размещение и рассчитывают планируемую начальную цену. Если спрос на акции превышает предложение, цена может быть повышена или объем размещения увеличен.
Перечисление. В день, когда компания станет публичной, цена акций может значительно измениться. Кроме того, тот факт, что инвестор подал заявку на участие в IPO, не гарантирует, что он получит акции. Если спрос слишком высок, заказы выполняются лишь частично.
К акциям, размещенным по ордерам, применяется период блокировки (обычно около трех месяцев), в течение которого инвесторы не могут продавать акции. Это делается для стабилизации торговли в первые несколько дней и недель.
Это путь, по которому компания идет, чтобы стать “публичной”.
Если IPO могут быть такими прибыльными, почему в них не участвуют все?
- Прежде всего, не все брокеры предоставляют доступ к участию в IPO, особенно когда речь идет об иностранных размещениях на зарубежных биржах. Кроме того, биржевые брокеры могут ограничить участие по другим юридическим причинам, таким как требование к гражданам ЕС иметь статус квалифицированного инвестора
- Во-вторых, существуют специфические аспекты инвестирования в IPO, такие как распределение и периоды блокировки. В 2020 и 2021 годах спрос на IPO был настолько высок, что спрос на участие превысил предложение предлагаемых акций. В результате заявки были удовлетворены лишь частично. Однако это издержки инвестирования в популярные высокодоходные продукты. Кроме того, существует вышеупомянутый период изоляции. Это период времени (обычно три месяца с момента размещения), в течение которого акции, полученные в результате IPO, не могут быть проданы.
Но современные технологии делают IPO доступными для широкого круга инвесторов.
Продукты IPO теперь доступны на популярных торговых платформах, где вы можете купить акции до того, как они станут публичными, и воспользоваться преимуществами участия в IPO.
- Доступ к большому количеству крупных IPO без ограничений. Инновационные брокеры ежемесячно предоставляют своим клиентам возможность участвовать в интересных IPO. Благодаря современным технологиям участие в первичных размещениях доступно не только квалифицированным участникам рынка, но и обычным трейдерам.
- Инвестиционный механизм аналогичен профессиональным решениям. Те же условия, что и для профессионалов. Крупные инвесторы не будут иметь никаких преимуществ перед начинающими трейдерами.
- Доступность. Вам не обязательно иметь сотни тысяч долларов, чтобы инвестировать в публичное размещение акций выбранной компании. Вы можете принять участие, вложив небольшую сумму денег.
- Все транзакции осуществляются на знакомой платформе. В удобной и привычной для трейдеров платформе MetaTrader5.
- Чтобы принять участие в IPO, вам просто нужно выбрать эти инструменты в нашем терминале и совершать сделки с другими активами.
Участие в IPO больше не является привилегией для крупных инвесторов. Теперь трейдеры с небольшим объемом капитала могут участвовать в высокодоходных размещениях. Более того, они могут сделать это через знакомые и удобные терминалы.
Попробуйте инвестировать в свое первое IPO!
